Sepanjang tahun ini, saya yakin Anda telah memperhatikan cara konyol Kongres kita bertindak untuk memperbarui undang-undang perpajakan kita. Dengan memasukkan ketentuan kode pajak dalam RUU jalan raya, RUU angkutan massal, dan RUU paket perdagangan-plus dalam Undang-Undang Anggaran Bipartisan dan UU PATH (Melindungi Orang Amerika dari Kenaikan Pajak). (Dua yang terakhir memang merupakan tempat yang logis untuk mengatur pajak Cmd368.)
Ada kemungkinan sesi Kongres bebek lumpuh dapat bertindak berdasarkan beberapa peraturan pajak, tetapi mengingat bahwa orang-orang ini bekerja sekitar 1 hari dalam seminggu- dan kemudian mengeluh berapa banyak orang malas di seluruh AS yang tidak memasuki dunia kerja (itu adalah pot menyebut ketel hitam)- saya tidak optimis, mereka akan melakukannya. Jadi, kecuali mereka melakukannya- ini akan menjadi tahun terakhir asuransi hipotek akan dikurangkan dan hutang rumah yang diambil alih tidak akan menjadi situasi kena pajak, di antara beberapa item lain yang kedaluwarsa tahun kalender ini.
Tapi, saya pikir akan sangat membantu jika saya menggabungkan semua perubahan ini menjadi massa yang koheren (yang jelas tidak dimiliki oleh legislator kami), sehingga Anda dapat bersiap untuk musim pajak 2016. (Ingat, Anda mengajukan pajak untuk tahun 2016 sebelum April 2017. Oh- dan jika Anda adalah bisnis, kemungkinan besar tanggal jatuh tempo pajak Anda, juga berubah. Lebih lanjut tentang itu di bawah.)
Siswa dan Guru (ketentuan UU PATH)
Siswa mendapat perubahan permanen untuk pengurangan biaya kuliah melalui American Opportunity Tax Credit. Ini memberikan kredit pajak hingga $ 2500 untuk pelapor berpenghasilan rendah selama empat tahun pertama pendidikan tinggi (dengan kemungkinan 40% dari kredit yang tidak terpakai diterima sebagai pengembalian dana – jika tidak ada pajak lain yang harus dibayar). Selama siswa terdaftar setidaknya paruh waktu untuk satu semester dalam setahun dan tidak dihukum karena pelanggaran narkoba. Perubahan nyata adalah bahwa pelapor harus menyertakan EIN dari perguruan tinggi atau universitas yang terlibat- dan menunjukkan bahwa mereka membayar uang sekolah dan biaya yang mereka klaim- bukan yang dicantumkan oleh institusi pada formulir 1098-T.
Di sisi lain, pemotongan biaya kuliah bagi mahasiswa lain akan berakhir pada akhir tahun ini. Oh, dan potongan (sic) yang murah hati yang didapat guru untuk membeli persediaan untuk siswa mereka yang tidak disediakan sekolah sekarang permanen – semuanya $ 250. (Kebanyakan guru menghabiskan setidaknya dua kali lipat!)
Pensiun dan IRA
Orang yang berusia lebih dari 70,5 tahun tidak perlu lagi terburu-buru mentransfer IRA mereka (atau bagiannya) untuk amal, karena ketentuan itu bersifat permanen. (PATH) Harap perhatikan bahwa IRS menuntut agar transfer ini tidak diperpanjang. Seseorang harus mempekerjakan wali amanat untuk mentransfer dana; dan wali amanat itu tidak dapat menyerahkan dana kepada Anda untuk dikirimkan ke badan amal. Jika ya, Anda kehilangan pengecualian. Tidak ada kejutan, saya yakin ketika saya mengingatkan Anda bahwa harus ada pengakuan kontemporer (artinya tanda terima tepat waktu) dari badan amal untuk donasi atau transfer yang dapat dikurangkan itu.
Ahli Waris dan Harta
Saat masih di tempat yang salah, RUU Jalan Raya memang memperbaiki masalah besar. Orang-orang (atau entitas) yang mewarisi aset dari sebuah perkebunan sekarang diharuskan menggunakan basis yang diajukan dalam formulir 706 untuk perhitungan mereka sendiri. (Asal tahu saja, aturan menetapkan bahwa perkebunan dapat menghargai barang sesuai tanggal kematian, atau dengan pilihan alternatif 9 bulan setelah tanggal tersebut. Terlalu banyak “penipu” akan menggunakan dasar yang berbeda untuk properti yang mereka warisi, sehingga menipu otoritas pajak dengan penilaian alternatif.)
Untuk mempertahankan aturan ini, pelaksana sekarang diharuskan untuk menetapkan (yaitu, mengajukan 8971 dan Jadwal A dari 706) nilai tersebut kepada semua ahli waris dan IRS. Yang berarti siapa pun yang mewarisi properti- dan mengira mereka tidak perlu mengajukan Formulir 706 karena nilai perkebunan berada di bawah ambang batas untuk Pajak Properti, lebih baik pertimbangkan kembali. Jika tidak, ahli waris dapat terkena hukuman karena menggunakan dasar yang salah untuk aset warisan itu ketika mereka membuangnya.
Mengapa? Karena jika formulir 706 tidak pernah diajukan, dasar dari semua aset yang diwariskan sekarang ditetapkan sebagai NOL!!!!! Itu semakin buruk. Karena jika suatu aset dihilangkan dari Formulir 706, dasar dari properti tersebut sekarang ditentukan juga menjadi NOL. (Kecuali undang-undang pembatasan masih dibuka, ketika Amandemen 706 dapat diajukan untuk memperbaiki kelalaian ini.)
Penendang lain. Jika formulir 706 diajukan TERLAMBAT, basis semua aset yang seharusnya dimasukkan juga ditetapkan NOL. Beberapa penasihat pajak merasa ketentuan kecil ini dapat digugat di pengadilan. Tapi, mari kita berhati-hati dan mengajukan semua pengembalian Pajak Properti 706 itu tepat waktu. (Mengarsipkan 706 ketika nilai harta benda di bawah ambang batas pengarsipan disebut Pengarsipan Pelindung 706; kami telah melakukannya selama bertahun-tahun. Dan, kami sering memeriksa aset dengan keras hingga membuat ahli waris khawatir- untuk memastikan bahwa semua yang tidak -aset tak berharga disertakan. Anda tahu, gelang tenis 36 berlian yang dijanjikan nenek Anda akan Anda warisi saat Anda berusia 16 tahun.)